по
Меню журнала
> Архив номеров > Рубрики > О журнале > Авторы > О журнале > Требования к статьям > Редакционный совет > Редакция > Порядок рецензирования статей > Политика издания > Ретракция статей > Этические принципы > Политика открытого доступа > Оплата за публикации в открытом доступе > Публикация за 72 часа: что это? > Политика авторских прав и лицензий > Политика цифрового хранения публикации > Политика идентификации статей > Политика проверки на плагиат
Журналы индексируются
Реквизиты журнала

Публикация за 72 часа - теперь это реальность!
При необходимости издательство предоставляет авторам услугу сверхсрочной полноценной публикации. Уже через 72 часа статья появляется в числе опубликованных на сайте издательства с DOI и номерами страниц.
По первому требованию предоставляем все подтверждающие публикацию документы!
ГЛАВНАЯ > Вернуться к содержанию
Финансы и управление
Правильная ссылка на статью:

Новый взгляд на понятие оффшоров
Идрисова Людмила Рустамовна

аспирант, Институт экономики, Российская академия наук

117218, Россия, г. Москва, Нахимовский проспект, 32

Idrisova Lyudmila Rustamovna

post-graduate student at Institute of Economics of the Russian Academy of Sciences

117218, Russia, Moscow, str. Nakhimovsky Prospekt, 32

info@ydmitriev.ru
Другие публикации этого автора
 

 

Аннотация.

Предметом исследования настоящей статьи являются понятия оффшоров и оффшорных компаний, дается краткий исторический экскурс в историю развития оффшоров как экономического явления. По мнению автора, исторически сложившееся понятие оффшоров, созданных для сокрытия информации о доходах компаний, уходит в небытие, но для понимания и прогнозирования lэтого явления в целом его развитие достойно внимания. Финансовый кризис 2014 - 2015 гг. задает вектор прекращения существования оффшоров в их привычном понимании. Применялись общенаучные (сравнение, анализ, синтез, абстрагирование, обобщение) и частнонаучные методы (формально-догматический, сравнительно-правового исследования и др.). Сделан вывод, что оффшоры завоевали особые позиции в мировой экономике, став важнейшим элементом глобальных стратегий ведения бизнеса, способствуя активизации разнообразных трансграничных финансовых потоков и ускорению оборота финансовых активов. Автором выявлены критерии, в разрезе которых корпорации выбирают оффшоры с оптимальными условиями.

Ключевые слова: оффшор, антиоффшорная политика, оффшорная зона, налоги, налоговая политика, страны Евросоюза, оффшорные компании, развитие оффшоров, мировая экономика, стратегия ведения бизнеса

DOI:

10.7256/2409-7802.2015.4.15726

Дата направления в редакцию:

01-07-2015


Дата рецензирования:

02-07-2015


Дата публикации:

07-10-2015


Abstract.

The research subject of this article are the concepts of offshore companies and offshore companies, gives a brief historical excursion into the history of the development of offshore companies as an economic phenomenon. According to the author, the concept of offshore historically created to conceal information about the incomes of the companies go into oblivion, but to understand and predict phenomena in the whole of its development worthy of attention. The financial crisis of 2014 - 2015, sets the vector ceased to exist offshore in their usual sense. Were applied scientific (comparison, analysis, synthesis, abstraction, generalization) and specific scientific methods (formal dogmatic, comparative legal studies, etc.). It is concluded that the offshore has gained a special position in the world economy, becoming a critical element of global business strategies, thereby promoting a variety of cross-border financial flows and the acceleration of the turnover of financial assets. The author reveals the criteria, by which corporations choose offshore companies with optimal conditions.

Keywords:

offshore companies, European Union countries, tax policy, taxes, offshore zone, Anti-offshore policies, offshore, offshore development, world economy, business strategy

Понятия оффшоров и оффшорных компаний в нашей стране на слуху уже около 20 лет, хотя в мировой практике ими пользуется гораздо дольше. Управляя бизнесом от имени оффшорной компании, ее владелец получает экономические выгоды, связанные с льготным налогообложением. Уменьшая свои расходы, он получает более высокую доходность. В то время как бюджет государств, в чьей юрисдикции находятся такие компании, недополучают в свои бюджеты значительные денежные средства. В настоящее время многие страны мира борются за то, чтобы крупнейшие корпорации уплачивали «справедливую» долю совокупных налогов в их бюджет, направляя развитие налогообложения и создавая условия для большей прозрачности бизнеса и обмена информацией между государствами. Что в свою очередь способствует процессу деофшоризации экономики.

Финансовый кризис 2014 - 2015 гг. задает вектор прекращения существования оффшоров в их привычном понимании. Одной из первой «ласточек» такой тенденции было развитие ситуации банкротства Кипра и Греции. Кипр, известная и бывшая популярной оффшорная зона, находится в состоянии рецессии с 2011 г., и для предотвращения его банкротства в 2013 г. понадобилась помощь от Евросоюза и МВФ в размере €10 млрд. В нынешнем году власти страны и международные кредиторы ожидали роста ВВП на 0,4–0,5% после падения на 2,8% в 2014 г. Однако сейчас эксперты уже не столь оптимистичны. Сейчас ситуацию усугубляет кризис в России. По оценке экспертов, Россия так или иначе обеспечивает до 10% кипрского ВВП, поэтому падение курса рубля и закон о деофшоризации российской экономики, скорее всего, лишат остров шансов на экономический рост в нынешнем году.

Вслед за разгромом Кипра начался слив Британских Виргинских островов. Стали доступны миллионы электронных писем и других документов, в основном по оффшору Британские Виргинские острова (BVI). Как утверждается в одной из статей, объем информации о BVI 260 гигабайт – что в 160 раз больше информации об отчетах посольств, которую в 2010 г. обнародовал WikiLeaks, - содержит 2,5 млн документов и имена 130 тыс. человек из 170 стран, в том числе из России. Это финансовые данные «более чем за 10 лет», а также информация об «ответвлениях в Сингапуре, Гонконге и на островах Кука» [1].

По мнению автора, исторически сложившееся понятие оффшоров созданное для сокрытия информации о доходах компаний уходит в небытии, но для понимания и прогнозирование явления в целом его развитие достойно внимания.

Термин «оффшор» впервые появился в одной из газет на восточном побережье США в конце 50-х годов XX в. Речь шла о финансовой организации, избежавшей правительственного контроля путём географической избирательности. Другими словами, компания переместила деятельность, которую правительство США желало контролировать и регулировать, на территорию с благоприятным налоговым климатом. Таким образом, термин «оффшор» включает в себя не только юридическое понятие, но и экономико-географическое. Оффшорные схемы не являются современным явлением, их используют ещё со времён древних Афин. Швейцария стала прототипом современной юрисдикции оффшорных зон. На фоне привлечения финансового бизнеса в экономику в Швейцарии были созданы центры обмена денег, разработаны институты финансовой секретности, что и стало убежищем для иностранного капитала (был принят закон, который требовал от банкиров вести учёт счетов своих клиентов, но запрещал им раскрывать этот учёт кому бы то ни было).

В 1970-е годы ряд островных колоний Великобритании получил независимость, а некоторые оставшиеся в составе Соединенного Королевства Великобритании и Северной Ирландии были лишены финансового субсидирования из британского бюджета и перешли на самостоятельное формирование своего бюджета за счет регистрации оффшорных компаний.

В последнее время другие страны ввели в силу законы, похожие на швейцарские, и начали конкурировать за привлечение международных капиталов, проводя политику привлечения иностранного бизнеса. Для многих островных государств, не имеющих природных средств для развития, оффшорный бизнес стал единственным средством для получения доходов [2].

Впервые российские компании начали использовать оффшоры в 1991 г., когда в Москве открылся офис швейцарской фирмы Riggs Walmet Group, которая оказывала услуги по открытию и сопровождению компаний в безналоговых юрисдикциях. В России получила значительное развитие практика использования оффшорных компаний для международных инвестиций. Филиалы и дочерние структуры созданы в составе наибольших отечественных финансово-промышленных групп и корпораций. В своей повседневной деятельности последние используют большое количество оффшорных фирм. Оффшорные схемы все чаще стали опираться не только на договора купли-продажи, но и на лизинго-комиссионные, трастовые, страхование и другие договорно-правовые формы осуществления сложных коммерческих операций. Зарубежные оффшорные компании используются в процессе текущего и долгосрочного финансирования русских проектов из-за границы. В схемах этого типа по обыкновению широко используются специализированные компании, расположенные в зонах налоговых льгот. Последними годами русские банки и финансовые компании используют оффшорные схемы деятельности на мировых рынках ценных бумаг. Увеличилась роль оффшорных схем в формировании транснациональных хозяйственных систем, когда оффшорные фирмы встраиваются в сеть внешних филиалов русских предприятий. Оффшорные схемы часто нацеленные на преодоления иностранных налоговых барьеров. Существует комплекс факторов, стимулирующих развитие оффшорного бизнеса в России. К основным из них можно отнести: тяжесть налоговой нагрузки и неэффективность фискальной политики, неблагоприятный инвестиционный климат и могущественные мотивы к экспорту капитала за рубеж, высокие инвестиционные риски и использования оффшорных схем для сокрытия факта владения инвестиционными объектами в России, криминализация экономики и использование оффшорных схем для отмывания доходов, полученных преступным путем [3].

Так что же такое оффшоры? В переводе «offshore» означает «вне границ» [4]. Несмотря на определенную изученность, понятие «оффшор» остается довольно неоднозначным.

Оффшор - это тип компании, созданной или зарегистрированной на территории иностранного, как правило, небольшого, государства, предоставляющей иностранным участникам налоговые льготы при проведении ими финансово-кредитных операций [5]. А.М. Литовских, И.К. Шевченко видят оффшоры как ограниченные территории, в которых действуют особо льготные экономические условия. Так же, как и «налоговые гавани», являются разновидностью свободных экономических зон [6].

По мнению А. Белякова и О. Матвейчева, оффшором является юридическое лицо с нулевым или пониженным уровнем налогообложения, зарегистрированное в одной из свободных экономических (оффшорных зон).

К оффшорным компаниям применяются ежегодная пошлина или сбор. Согласно требованию стран, где разрешена регистрация оффшоров, такая компания не ведет хозяйственной деятельности в стране своей регистрации, а владельцы оффшоров являются нерезидентами этих стран. Нерезидентный статус означает, что центр управления и офис оффшорной фирмы находится за рубежом либо вообще отсутствует. Часто оффшорная фирма — это всего лишь купленный пакет документов о регистрации (средняя цена — 1000 долларов), а ее зарегистрированный офис — просто адрес, по которому власти могут вступить в контакт с представителем оффшорной компании. Конфиденциальность владения оффшорной компанией обеспечивается в том числе за счет того, что в регистрационных документах указываются фамилии не реальных владельцев, а номинальных лиц [7].

Таким образом, оффшорами называются юридические лица (компании, фирмы) зарегистрированные в оффшорных зонах. А такими зонами являются государства либо только части независимых стран, на территориях которых зарегистрированным компаниям-нерезидентам предоставлены условия льготного налогообложения, либо вообще отменяют налоги на законодательном уровне.

На сегодняшний день оффшорными зонами являются более 50 стран в мире.

Предприятия-нерезиденты должны обязательно пройти специальную процедуру регистрации в таких странах и действовать в рамках законодательных предписаний, что бы претендовать на налоговые льготы. Первое условие заключается в том, что такое предприятие на территории страны регистрации не должно вести свою деятельность, направленную на получение доходов. Второе, собственником такого предприятия должен быть только нерезидент оффшорной зоны.

Под оффшорными зонами подразумеваются государства или территории, предоставляющие льготный налоговый режим и (или) не предусматривающие раскрытия и предоставления информации при проведении финансовых операций. Именно такое упоминание об оффшорных зонах мы обнаружим в ряде российских законов. Например, в Налоговом кодексе РФ, Федеральном законе «О таможенном регулировании в Российской Федерации», Федеральном законе «О защите конкуренции» и др.

Любой хозяйствующий субъект, решив обратиться к оффшорным схемам для решения задач по оптимизации расходов своего бизнеса, рассматривает различные бизнес-схемы. В той или иной ситуации определенные критерии индивидуально влияют на выбор оффшора. Необходимо оценивать основные показатели, учитывая экономический эффект и простоту оформления.

Независимость и политическая стабильность страны-оффшора – один из главных факторов выбора. Естественно, открыть компанию в стране с шаткой политической ситуацией, когда любая смена власти либо внешнее влияние не может гарантировать продления налоговых льгот, довольно рисковое предприятие.

В большинстве из стран-оффшоров контролирующие органы не слишком требовательны к предоставлению полных данных по финансовой деятельности зарегистрированных предприятий. Но если для оформления такой компании выбрана страна, в которой к финансовой отчетности предъявляются вполне серьезные требования, то необходимы дополнительные издержки на качественное бухгалтерское и аудиторское сопровождение.

В некоторых странах-оффшорах на законодательном уровне предусмотрено обязательное предоставление информации о реальном владельце зарегистрированной оффшорной компании. В других оффшорах такая информация не запрашивается. Кроме того, следует помнить, что информация, которая хранится в регистре компаний, по факту является открытой, поэтому следует использовать номинальные схемы.

Оптимальные условия по процедуре инкорпорации. Нужно рассматривать выбранный оффшор в разрезе таких критериев:

  • существуют ли требования обязательного резервирования на счетах по задекларированному уставному капиталу или его части;
  • возможность назначать директорами компаний не только физических, но и юридических лиц;
  • оперативность регистрации компаний;
  • насколько актуальна регистрация готовых компаний (ready-made) в выбранном государстве.

Необходимо выяснить, действуют ли договора, исключающие двойное налогообложение между страной регистрации оффшора и страной, в которой осуществляется реальная деятельность предприятия. Следует обратить внимание, если в оффшоре налогообложение нулевое, то такие договора не нужны, так как льготами пользуются только предприятия-налогоплательщики в той стране, где они зарегистрированы. Такие договора становятся актуальными для создания холдингов, по работе с ценными бумагами и т.п. [8].

По мнению управляющего партнера Concept consulting Ltd Владимира Боклыкова, оффшор - это прежде всего страна с льготным налогообложением. Здесь ставится такое условие, что если вы не ведете деятельность на территории страны, то и не платите никаких налогов. При этом реестры компаний в оффшорных странах закрыты. То есть данные о директорах, акционерах не предоставляются в реестр. И это, замечу, закреплено законодательно. Это и называют «классическим оффшором». Единственное, теперь к данному понятию стали относить и другие страны. Например, тот же самый Люксембург, хотя у него налогообложение довольно высокое, и реестры открыты. Но в связи с тем, что он предоставляет некоторые льготы, его также называют оффшором. Некоторые специалисты говорят о том, что и в России есть оффшорные зоны, т.е. зоны, которые предоставляют некоторые льготы. Поэтому сложно сказать, что включают в понятие «оффшор» наши чиновники и что конкретно они подразумевают под «проблемами оффшорных зон». Может быть, они имеют в виду, что туда просто выводятся деньги недобросовестными налогоплательщиками [9].

Большинство предприятий предпочитают регистрировать в оффшорах с нулевым налогообложением, но это не всегда наилучший вариант. Часто в схемах предпринимательской деятельности необходимы компании – плательщики налогов, в таких случаях лучше выбирать регистрацию в низконалоговой зоне.

Деятельность оффшорной компании, отдельные виды деятельности которой внесены в «черный список». Владельцы таких компаний должны четко понимать, что осуществляя предпринимательскую деятельность в странах с льготным налогообложением, они должны рассчитывать на определенные ограничения по таким операциям.

Как правило, предприятия, зарегистрированные в непопулярных оффшорах, а это островные безналоговые государства, менее престижны, чем серьезные организации, документально оформленные в индустриально-развитых странах, имеющих значительный деловой вес.

Все оффшорные страны делятся на две группы, это классические оффшоры и развитые оффшоры. Рассмотрим преимущества каждой из групп.

Классические оффшоры или страны без налогов.

В таких государствах для компаний, принадлежащих нерезидентам, предоставлены льготы по полному освобождению от налогов. Часто вместо этого оплачивается фиксированная ставка раз в году. В группу входят в основном островные страны.

Преимущества классических оффшоров:

  • абсолютная конфиденциальность, все регистрационные данные не разглашаются и содержатся в полной секретности;
  • полное невмешательство государства в дела компании, контроль деятельности зарегистрированных предприятий не ведется;
  • социально-политическая стабильность, все страны этого сектора, невзирая на невысокий уровень развития, отличаются устойчивостью и надежностью, что исключает значимые экономические преобразования на протяжении ближайших лет.

Развитые оффшоры, как правило, облагают деятельность зарегистрированной компании невысоким налогом. В число таких стран входят европейские страны, экономически высокоразвитые.

Преимущества регистрации предприятий в таких странах следующие:

  • уровень престижности, такие страны более авторитетны на мировом рынке;
  • перспективы для развития, все более доступными становятся международные рынки;
  • рост конкурентоспособности - уменьшение затрат, ввиду льготного налогообложения сказывается положительно в целом на результатах предпринимательской деятельности;
  • высокая банковская надежность, развитые платежные системы [10].

В современной экономической науке сложилось множество определений явления, которое можно объединить общим названием «оффшор». Однако обычно явление оффшора связывают лишь с оффшорными юрисдикциями, хотя это явление представляется более сложным, чем это принято считать. Данное явление в мировой экономике проявляет себя в различных видах: оффшорные юрисдикции, оффшорные компании, оффшорный бизнес, оффшорные услуги и т.п. До настоящего времени в специализированной литературе явление оффшора рассматривалось фрагментарно, в то время как для понимания сущности этого явления требуется комплексный подход, который позволил бы более полно учитывать формирующие его факторы, и новейшие тенденции его развития. Поэтому понятие «оффшор» требует дополнительного, более развернутого определения. В этой связи предлагается следующее определение: оффшор - это специфический деловой статус включающий в себя ряд созданных благоприятных условий или льгот для экстерриториальной деятельности [11].

Структурирование понятия «оффшор» необходимо дополнить определениями самих элементов этой структуры:

а) под оффшорной юрисдикцией следует понимать такую территорию, где для зарегистрированных на ней субъектов экономической деятельности, осуществляющих свои коммерческие операции и извлекающих прибыль вне территории регистрации, действуют специальные правила, экономически более благоприятные, чем для компаний, зарегистрированных в общем порядке.

б) под оффшорной компанией или компанией, имеющей оффшорный статус, следует понимать такую компанию, которая отвечает всем требованиям оффшорной зоны, в которой она зарегистрирована и на основании чего ей предоставляются благоприятные условия или (и) льготный порядок налогообложения.

в) под оффшорингом или оффшорным аутсорсингом, или оффшорными операциями следует понимать предоставление услуг или выполнение других видов деятельности, при которых можно извлекать выгоду, вытекающую из ее экстерриториального характера. При этом сами оффшорные операции могут осуществляться двумя способами: 1) внутри компании за счет создания иностранных филиалов (что иногда называется «внутрикорпоративным оффшорингом»); или 2) путем передачи той или иной услуги в подряд какой-либо третьей стороне, являющейся поставщиком услуг («оффшорный подряд»).

Директор по налоговым и корпоративным вопросам Amond & Smith Ltd И.Р. Штромвассер поясняет, что оффшорные компании нередко используются для противоправных целей: агрессивного уклонения от уплаты налогов; «отмывания» денежных средств, полученных преступным путем; для сокрытия и защиты имущества от законных требований кредиторов и других. Вместе с тем оффшорная компания для предпринимателей является очень удобным инструментом, использование которого позволяет эффективно решить ряд бизнес-задач. В частности, оффшорные компании зачастую используются для создания совместных предприятий с иностранными партнерами, которым ясны и понятны «правила игры» в законодательном регулировании деятельности оффшорных компаний, с составлением необходимых документов на общепринятом языке бизнеса – английском. Очевидно, что российское регулирование вопросов создания совместных предприятий с иностранными партнерами страдает от отсутствия как четких правил, так и устоявшейся судебной практики разрешения возможных споров, да и, что скрывать, независимого суда. Зачастую создание эффективных юридических механизмов, отсутствующих в национальном праве (например, использование акционерных соглашений по праву Великобритании), является ключевым фактором для использования оффшорных компаний.

Другим вполне законным способом использования оффшорной компании может быть оптимизация структуры владения и функционирования группы компаний международного бизнеса или привлечение иностранного финансирования. Отдельное место в практике использования оффшорных компаний занимает создание специальных инструментов защиты и наследования имущества (защита активов) через различные международные трасты и фонды. В отношении ситуации с оффшорами должно быть чувство меры. Между правомерным и неправомерным использованием оффшоров существует достаточно тонкая грань. В каких-то ситуациях оффшор служит инструментом для агрессивного налогового планирования и направлен на снижение налогового бремени, а также может быть использован как удобный инструмент для различного рода коррупционеров, которые получают мзду через перечисление денег на банковский счет подконтрольной им офшорной компании.

Но есть и обратная сторона медали. Это касается различного рода международных сделок, связанных с приобретением активов, движением капитала, финансированием. Оффшор с понятной международному бизнесу структурой управления, правилами игры, нормативным регулированием был и остается самым удобным и эффективно используемым на практике инструментом. И дело здесь не столько в том, готов ли российский бизнес отказаться от использования оффшоров, а в том, что применение оффшорных компаний в различных международных сделках – это, как правило, требование иностранных партнеров, которые хотят использовать корпоративные структуры, деятельность которых регулируется общим правом (common law), с системой которого знакомы иностранные юристы, для оформления отношений, в том числе отражаемых в различных корпоративных документах, таких, как уставы корпораций, акционерные соглашения, договоры купли-продажи и другие гражданско-правовые договоры, где используется общепризнанный язык бизнеса – английский [12].

Учитывая мнения специалистов автор полагает что, специфика генезиса явления оффшора в мировой экономике заключается в том, что изначально оно возникло в виде оффшорных территорий (налоговых гаваней), а уже затем - в качестве оффшорных компаний и оффшорных услуг, т.е развивалось от макроуровня к микроуровню, в то время как обычно развитие экономических субъектов идет в обратном направлении.

Термин «оффшор» – это символически упрощенное толкование явления, применяемого, когда говорят о создании комфортной правовой среды для организации и ведения бизнеса возможности компаний на определенных территориях юрисдикции, которых обеспечивали возможность существенно снизить налоговые и другие платежи), а так же возможность анонимно проводить финансовые операции и скрыть конечных выгодополучателей.

Таким образом, к концу XX в. оффшоры завоевали особые позиции в мировой экономике. С одной стороны, они стали важнейшим элементом глобальных стратегий ведения бизнеса, способствуя активизации разнообразных трансграничных финансовых потоков и ускорению оборота финансовых активов. С другой - оффшорные налоговые гавани стали ключевым звеном разнообразных схем легального и нелегального ухода от налогов, важнейшим элементом теневых экономик, с которыми борются власти всех стран мира. И эта борьба с каждым годом все более эффективна. Сотни тысяч оффшорных компаний, созданных россиянами по всему миру, «вернулись на Родину» и становятся теперь добросовестными налогоплательщиками. Не последнюю роль в этом сыграл закон «О деофшоризации российской экономики», вступающий в силу в 2015 г.

В законе появилось несколько новых понятий, основное из которых — «контролирующее лицо». Под это определение подпадают бизнесмены — граждане России, единолично владеющие более 25% иностранной компании. Теперь такие организации будут обязаны отчислять налоги в российский бюджет, если их прибыль (доходы минус расходы) превышает 10 млн руб. В качестве некоторого послабления ближайшие три года станут переходным периодом: доля участия в иностранной компании, влекущая за собой признание ее контролируемой, будет выше (50%), а облагаемая налогом прибыль — больше (50 млн руб. в 2015 г., 30 млн — в 2016 г.) [13].

Некоторые бизнесмены поспешили перевести активы в российское правовое поле еще до полного принятия закона, в частности так поступил миллиардер Алишер Усманов, перерегистрировавший социальные сети «Одноклассники» и «ВКонтакте», а также проект Mail.Ru Games на российское юрлицо. Ранее их контролировали компании, зарегистрированные в Великобритании и на Кипре. Так же Усманов «увел» с Кипра и контроль за компаниями «Мегафон» и «Металлоинвест».

Библиография
1.
Мямлин К. Начался глобальный погром оффшоров общей стоимостью в $32 триллиона // URL: http://communitarian.ru/publikacii/finansy/nachalsya_globalnyy_pogrom_offshorov_obschey_stoimost_v_32_trilliona_05042013/
2.
История и причины развития оффшорных юрисдикций // URL: http://www.citizenship.ru/index.php?art=157&no=6 от 22.03.2015 г.
3.
Оффшорный бизнес в России // URL: http://www.offshore-mp.ru/library/275.html от 22.03.2015 г.
4.
Экономический словарь. М.: «ИНФРА-М», 2007.
5.
Глобальная экономика. Энциклопедия / Под ред. И.М. Куликова, Т.Ф. Рябовой. М.: Финансы и статистика, 2011.
6.
Литовских М., Шевченко И.К. Терминологический словарь: финансы, денежное обращение и кредит. Таганрог: Изд-во ТРТУ, 2003.
7.
Большая актуальная политическая энциклопедия / Под общ. ред. А. Белякова и О. Матвейчева. М.: Эксмо, 2009.
8.
Как выбрать оптимальный оффшор // URL: http://largo.ru/blog/economic/post/kak_vybrat_optimalnyy_offshor-378/ от 18.03.2015 г.
9.
Журавлева Н. «Оффшор – понятие неоднозначное». // «Взгляд», 7 октября 2010 г. // URL: http://vz.ru/economy/2010/10/7/438086.html
10.
Как выбрать оптимальный оффшор // URL: http://largo.ru/blog/economic/post/kak_vybrat_optimalnyy_offshor-378/ от 18.03.2015 г.
11.
Как выбрать оптимальный оффшор // URL: http://largo.ru/blog/economic/post/kak_vybrat_optimalnyy_offshor-378/ от 18.03.2015 г.
12.
Штромвассер И.Р. Интервью для журнала «Налоговый учет для бухгалтера», апрель 2014 г. // URL: http://delo-press.ru/articles.php?n=15661
13.
Россия топит Кипр // URL: http://www.gazeta.ru/business/2015/01/14/6375813.shtml от 12.04.2015 г
References (transliterated)
1.
Myamlin K. Nachalsya global'nyi pogrom offshorov obshchei stoimost'yu v $32 trilliona // URL: http://communitarian.ru/publikacii/finansy/nachalsya_globalnyy_pogrom_offshorov_obschey_stoimost_v_32_trilliona_05042013/
2.
Istoriya i prichiny razvitiya offshornykh yurisdiktsii // URL: http://www.citizenship.ru/index.php?art=157&no=6 ot 22.03.2015 g.
3.
Offshornyi biznes v Rossii // URL: http://www.offshore-mp.ru/library/275.html ot 22.03.2015 g.
4.
Ekonomicheskii slovar'. M.: «INFRA-M», 2007.
5.
Global'naya ekonomika. Entsiklopediya / Pod red. I.M. Kulikova, T.F. Ryabovoi. M.: Finansy i statistika, 2011.
6.
Litovskikh M., Shevchenko I.K. Terminologicheskii slovar': finansy, denezhnoe obrashchenie i kredit. Taganrog: Izd-vo TRTU, 2003.
7.
Bol'shaya aktual'naya politicheskaya entsiklopediya / Pod obshch. red. A. Belyakova i O. Matveicheva. M.: Eksmo, 2009.
8.
Kak vybrat' optimal'nyi offshor // URL: http://largo.ru/blog/economic/post/kak_vybrat_optimalnyy_offshor-378/ ot 18.03.2015 g.
9.
Zhuravleva N. «Offshor – ponyatie neodnoznachnoe». // «Vzglyad», 7 oktyabrya 2010 g. // URL: http://vz.ru/economy/2010/10/7/438086.html
10.
Kak vybrat' optimal'nyi offshor // URL: http://largo.ru/blog/economic/post/kak_vybrat_optimalnyy_offshor-378/ ot 18.03.2015 g.
11.
Kak vybrat' optimal'nyi offshor // URL: http://largo.ru/blog/economic/post/kak_vybrat_optimalnyy_offshor-378/ ot 18.03.2015 g.
12.
Shtromvasser I.R. Interv'yu dlya zhurnala «Nalogovyi uchet dlya bukhgaltera», aprel' 2014 g. // URL: http://delo-press.ru/articles.php?n=15661
13.
Rossiya topit Kipr // URL: http://www.gazeta.ru/business/2015/01/14/6375813.shtml ot 12.04.2015 g
Ссылка на эту статью

Просто выделите и скопируйте ссылку на эту статью в буфер обмена. Вы можете также попробовать найти похожие статьи


Другие сайты издательства:
Официальный сайт издательства NotaBene / Aurora Group s.r.o.
Сайт исторического журнала "History Illustrated"